🔥 中枢不雅点索要：“一个时辰文爱 社区，两个不竭”

现时军工板块处于迫切“产业拐点期”，逻辑可浓缩为一句话：“一个奥本海默时辰，两个不竭性启动”：

“奥本海默时辰”：

代表中国军工科技实力已达冲突性要津时点，尤其是平台级装备、自主航发等畛域。

两个不竭性：

内需不竭性：军工“持剑做营业”计谋全面鼓舞，带来不竭的国防装备采购；

外需不竭性：平台化装备+体系化出口带来始终外售订单增长。

🚀 多重催化下军工板块迎来“基本面拐点”

① 导弹产业链全面回暖

上游电子元器件订单显赫增长，部分前期赔本企业本年有望同比增长100%+；

拐点特征显赫：从“需求疲软”转为“产能弥留”。

② 好意思军大幅扩军，激发公共武备竞赛

📌 点评：好意思军推广将倒逼公共主要经济体加快武备体系建设，带来军工出口的“外需长牛”。

✈️ 航空发动机：国产替代的“脊梁”工程提速

近日于江苏太仓召开的商用航空发动机大会传来积极信号：

📌 点评：航发看成航空工业“珠峰级”形式，其冲突不仅记号产业自主化，更对军民通用航空组成计谋撑持。

🧠 军工AI+空天产业：新兴场合赶紧成型

跟着算法技艺、算力基础和传感时期的跃升，“军工+AI”与“军用空天”两大新赛谈加快骄气：

军工AI：智能有缠绵、战场图像识别、无东谈主系统率领协同等。

空天时期：轻微卫星、天基监测、超高空侦察、低轨通讯。

中枢受益个股梳理

💬 结语：军工正成为中国“中枢科技自强”的主战场

自主可控：军责任为最具计谋自主性的行业，扫数不受好意思方关税制约，反而成为科技禁闭下的“反制利器”；

高景气周期开启：产业端复苏数据+国外订单回流考证基本面回转；

高成长+合理估值：军工领有科技属性估值逻辑，同期又具备盈利罢了技艺，是“中特估+科技成长”错杂最大赛谈。

📌 现时节点文爱 社区，咱们更应以计谋视线看待军工板块，把执“新周期第一轮估值建树”的黄金契机。